歌尔转债，全称歌尔股份有限公司可转换公司债券，是一种由歌尔股份有限公司发行的债券，具有债权和股权的双重性质。

发行情况

歌尔转债于2022年6月28日发行，发行规模为 00亿元。债券期限为5年，发行利率为 .8%。

到期时间

根据发行文件，歌尔转债的到期日为2027年6月28日。

转股条款

歌尔转债持有人有权在到期前将债券转换为歌尔股份有限公司的普通股。转股价格为 5.68元/股。

转股价值

转股价值是指债券持有人将债券转换为股票后所获得的股票价值。转股价值由债券面值、转股价格和股票市场价格共同决定。

到期时转股价值计算

假设到期时歌尔股份有限公司的股票市场价格为20元/股，则转股价值为：

转股价值 = 债券面值 转股价格 / 股票市场价格

= 00元 5.68元/股 / 20元/股

= 78.4元

到期时转股收益

假设投资者持有 000元面值的歌尔转债，到期时转股价值为78.4元，则转股收益为：

转股收益 = 转股价值 - 债券面值

= 78.4元 - 00元

= -2 .6元

到期时不转股收益

投资者选择到期时不转股，则可获得债券面值和利息收益。假设债券利率为 .8%，则不转股收益为：

不转股收益 = 债券面值 + 利息收益

= 00元 + 00元 .8% 5年

= 09元

投资建议

是否转股需要根据到期时的股票市场价格和投资者的个人情况综合考虑。 到期时股票市场价格高于转股价格，转股可以获得较高的收益。 股票市场价格低于转股价格，不转股可以获得稳定的利息收益。

风险提示

投资歌尔转债存在 的风险，包括：

• 股票市场价格波动风险： 股票市场价格下跌，转股价值也会下降。
• 信用风险： 歌尔股份有限公司出现财务问题，债券持有人可能会蒙受损失。
• 流动性风险：歌尔转债在二级市场上的交易量可能较小，投资者可能难以及时变现。